La maggior parte della gente prende un giorno libero per questo festival e si raduna nelle tombe dei loro antenati o si raduna nei loro quartieri per le celebrazioni tradizionali in compagnia di ballerini e spettatori. Obon non e' proprio un periodo di festa. Una delle tradizioni è appendere candele e lanterne alle porte per ricevere le anime degli antenati e rendere omaggio in silenzio. Un'altra tradizione è quella di offrire le lanterne toro illuminate a Buddha e galleggiarle sull'acqua per onorare gli antenati. Durante il festival viene eseguita una danza speciale che può differire a livello regionale.
In alcune regioni, la gente indossa anche cappelli tradizionali di Edo periodo contadino che assomigliano a qualcosa dal passo esterno e coprono la testa con una sciarpa nera. Le date possono anche cambiare a seconda che la regione particolare celebra l'Obon secondo il calendario solare a metà luglio (le regioni di Tokyo, Yokohama, e Tohoku) o il calendario lunare a metà agosto (la maggior parte del Giappone)